高盛集团 （总部位于美国的投资公司）

简介

高盛集团为企业、金融机构、政府和个人提供投资管理、证券、资产管理、主经纪商与证券承销等服务。高盛集团是全球最大的投资机构之一，同时是美国国库证券的国债一级自营商，还拥有一家直销银行——高盛美国银行(Goldman Sachs Bank USA)。

2004年，高盛集团实现突破，在北京建立合资公司高盛高华证券有限公司，真正进入了正在快速发展的中国金融服务市场。 2018年12月，世界品牌实验室编制的《2018世界品牌500强》揭晓，高盛集团排名第154。2019年11月16日，高盛集团在胡润研究院发布《2019胡润全球独角兽活跃投资机构百强榜》中排名第6。2020年5月13日，高盛集团在2020福布斯全球企业2000强榜排名47位。2022年高盛集团在真金白银退出榜——2021年VC/PE机构退出TOP100中排名90。高盛集团在2023胡润全球瞪羚投资机构Top50排行18。

历史沿革

公司成立

1869年，马库斯·戈德曼（Marcus Goldman）在纽约创立高盛公司。19世纪90年代到第一次世界大战期间，高盛公司从事商业票据交易，创业时只有一个办公人员和一个兼职记账员。1882年，马库斯·戈德曼（Marcus Goldman）邀请他的女婿塞缪尔加入自己的公司担任执行官。

逐步发展

1885年，马库斯·戈德曼（Marcus Goldman）把他的儿子亨利和Ludwig Dreyfuss带入公司，并且把公司取名为高盛。在两位小伙子的共同努力下高盛从一个公司壮大成为高盛集团。高盛的所有合伙人都是马库斯·戈德曼（Marcus Goldman）和约瑟夫通婚家庭的成员，他们排斥外来者，公司成为了在此阶段从事商业票据交易的先锋。1894年，马库斯·戈德曼（Marcus Goldman）的外孙亨利·萨克斯也进入到高盛集团。在亨利·萨克斯进来的2年内，集团取得了重大的发展。1896年马库斯·戈德曼（Marcus Goldman）成为纽约证券交易所成员。1897年高盛集团开始外汇交易。1904年，亨利·萨克斯的两个儿子，亚瑟和保罗在从哈佛大学毕业后，也都进入到高盛集团进行金融培训。同年，马库斯·戈德曼（Marcus Goldman）去世，在睡梦中结束自己的一生。马库斯·戈德曼（Marcus Goldman）的孩子们将他埋葬在新泽西州的埃尔贝隆墓地。高盛集团的发展并没有因为马库斯·戈德曼（Marcus Goldman）的去世而停止，相反高盛集团迎来了飞速发展。1905年高盛集团开始承销服务。1906年，高盛集团帮助西尔斯罗巴克（Sear Roebuck）公司首次公开募股。

全面发展

1929年，高盛集团当时公司领导威迪奥·凯琴斯想要转型，把高盛集团由单纯的票据业务发展为可全面投资的多元化银行。威迪奥·凯琴斯先是引进股票业务，并创立高盛股票交易公司，在威迪奥·凯琴斯带领下，高盛集团以每天创立一家信托投资公司的速度，迅速进入类似今天互助基金的业务。受同年的经融危机影响，华尔街股市开始崩盘，股价一落千丈，高盛集团92%的原始投资全部损失，高盛集团濒临倒闭，声誉也每况愈下，渐渐变成华尔街的笑料和失败的代名词。但继任领导者西德尼文伯格保持稳重的经营作风，用30年时间带领高盛集团走出“金融危机”带来的阴霾。1933年，高盛集团开始风险套利交易，并成立投资研究部门，分别在1934年和1963年设立市政债券部和并购部。1956年，高盛集团开始投资银行业务，成为福特集团IPO最主要的咨询公司。1970年危机，建立第一个国际办事处、创建私人财富管理部门和固定收益部门。1972年10月，莱文去世后，公司管理委员会决定由约翰·文伯格和约翰·怀特黑特两人共同作为高盛的继承者。1974年，高盛公司率先打出“反收购顾问”的旗帜，借此跳上了投资银行的第二集团，走上了通往第一集团的道路。1981年，高盛集团收购小阿朗公司，进入外汇交易、咖啡交易和贵金属交易的新领域，高盛集团开始多元化发展。

持续发展

高盛于1983 年在香港设立办事处。1984年，高盛集团在香港置办亚大地区总部，在中国逐渐创立起国际投资银行业务分支机构，为中国政府和国内占据行业领导地位的人型企业供应全方位的金融服务。1988年，高盛资产管理公司（GSAM）正式成立。1994年，高盛集团分别在北京和上海开设代表处，正式进入中国内陆市场。持续增大在中国的金融权力。1996年，高盛集团在日本开展共同基金业务。1997 年，高盛资产管理公司 (GSAM) 收购了另类投资先驱 Commodities Corp，此次收购为高盛资产管理公司 (GSAM)提供了额外 20 亿美元的管理资产和一个成熟的对冲基金平台。

1999年5月，高盛集团在纽约证券交易所挂牌上市。亨利·鲍尔森(Henry Paulson)成为高盛集团主席兼首席执行官。2000年粤企完成55.9亿美元债务重组，这在中国国有企业中尚属首次。高盛是中国省级政府聘请的第一家外资投行。高盛于2003年向三井住友金融集团（SMFG）投资12.7亿美元（1500亿日元），并协助三井住友金融集团处置其部分不良资产。高盛于2004年宣布与北京高华证券成立合资公司，巩固了其在中国国内金融市场的地位。2005年12月，高盛成为日本三洋集团的金融部门Sanyo Electric Credit的最大股东。2007年，高盛担任 ICICI Bank Limited 49亿美元股票发行的牵头经办人，这是印度发行人历史上规模最大的股票发行。

2008年9月，高盛集团根据1956年美国银行控股公司法案成为一家银行控股公司，美国联邦储备委员会成为高盛集团主要的美国监管机构。在金融危机下，高盛集团通过“不良资产救助计划”(Troubled Asset Relief Program)从美国财政部获得100亿美元。2009年至2015年第二季度之间，高盛集团共参与了私有科技公司的132笔融资交易，在银行行业中位列第一。2013年9月，高盛集团被归入道琼斯指数，这是全球引用最广泛、最受认可的股票市场指数之一。2014年，高盛集团推出Marquee，为其机构客户提供了大量专业见解和分析。Marquee能够通过API直接与客户自己的技术平台集成，从而提供对公司市场洞察、分析工具、执行能力以及数据和开发人员服务的访问。2016年，高盛集团推出网络银行SBank，开始尝试零售业务。同年高盛集团推出网贷平台Marcus，主要向普通消费者提供高息储蓄业务和个人贷款业务等。同年又推出了Marcus by Goldman Sachs，这是一个为零售客户提供个人贷款和储蓄账户的在线平台。

2019年，高盛集团和苹果公司（AAPL.O）合作推出第一张信用卡。高盛集团认识到更具包容性工作场所的众多好处，开始深化并扩大多元化和包容性。高盛集团开始扩大招聘目标，提高员工的多样性。

2021年，高盛(GS.US)旗下专门购买另类资产管理公司股权的子公司Petershill将在伦敦证交所上市，该公司持有管理着1870亿美元资产的公司的股份。

2022年9月底，高盛官宣旗下资产管理部门（简称：GASM）完结了一笔巨额募资——West Street Capital Partners VIII（下称：WSCP 8期基金），共筹资金额97亿美元。WSCP 8期基金目前已投资各地区和各行业的多家企业，包括欧洲专业制药公司Norgine、日本道路铺装公司Nippo Corporation、全球市场合同研究组织Parexel、美国会员制医疗健康平台MDVIP以及英国质量认证、检查及咨询服务公司LRQA。

企业现状

组织架构

分公司

以下列举部分分公司：

子公司

管理层

董事会 

高管

地区总部

香港

高盛（亚洲）有限责任公司，简称高盛亚洲，，总部位于中国香港，是一家以从事金融服务为主的企业，公司位于香港皇后大道中2号长江集团中心68楼。高盛1984年在香港设亚太地区总部，又于1994年分别在北京和上海开设代表处，正式进驻中国内地市场，并于2000年在台湾开设办事处。

东京

1974 年高盛造东京设立代表处，成为商业公司、金融机构、金融赞助商、政府、公共机构、董事会和专门委员会等客户信赖的一流顾问和金融机构。

法兰克福

2016年美国投行高盛集团正将部分资产和业务从伦敦迁至法兰克福，因为该行希望能够在英国脱离欧盟时，确保获得欧盟市场准入。从而置于欧洲央行的监控下，使自身具备由欧洲央行来监管的资格。如果进入欧洲央行的管辖范围，在英国脱欧之后，高盛仍可以在欧元区乃至整个欧盟向客户提供服务。

主营业务

投资银行

高盛投资银行业务主要是为公司、金融机构、政府机构和高净值个人提供服务，包括对企业收购和反收购、兼并、剥离、重组等提出建议方案，提供咨询及承销公开发行股票、非公开发行股票、股权融资工具和债务工具。策划执行各种融资交易，为各国政府对重点行业的民营化和股份化提供战略咨询。

投资管理

高盛集团自营并为客户提供买卖固定收益和股权产品、外汇、商品及上述产品衍生品的服务。还在美国股票和期权市场通过场内和电子报价，为全球客户提供主要股票、期权和期货交易的结算，并进行直接投资或通过所募集基金进行投资。

资产管理

高盛集团为全球客户提供各类资产的投资策略、建议和计划，并面向共同基金、养老基金、对冲基金、基金会和高净值个人客户提供首要经纪业务、融资服务和证券贷款服务。

证券承销

高盛集团以各种有效方式为客户在国际资本市场进行证券融资，帮助客户实现理想的投资回报，运用各种衍生工具帮助客户分散风险，减少投资者的总体投资风险。

大宗经纪服务

大宗商品是指不零售的商品，这些商品是大批量买卖的，大宗商品主要包括农副产品、金属产品、能源产品、化工四大类。高盛集团为专注于能源、金属和农业的交易员提供了优质的业务市场环境。

重要事件

1986 年，高盛集团为英国政府和英国天然气公司出售其在美国的股份提供咨询，这是当时英国有史以来规模最大的私有化交易，价值56亿英镑。

1987年，高盛集团牵头联合铁路公司 (Conrail) 首次公开募股，这是美国有史以来最大规模的公开发行，也是美国铁路史上的重要历程。

1996年，高盛集团担任日本烟草首次全球股票发行的联席全球协调人，成为第一家为日本财务省承销股票的非日本公司。同年，高盛集团担任欧洲最大电信服务提供商德国电信公司130亿美元私有化的联合全球协调人。

1997年5月，高盛集团被选为科威特投资办公室价值20亿美元的英国石油公司股票集体出售的唯一经办人，这是有史以来由单一公司实行的最大一笔交易。同年高盛集团担任中国电信（现中国移动）40.4亿美元部分私有化的顾问、联席全球协调人和联席牵头经办人，这是迄今为止中国公司规模最大的私有化。

1998年，高盛集团联合牵头管理NTT移动通信网络公司 (NTT DoCoMo) 1998 年的首次公开募股，这是当时历史上规模最大的 IPO。

2005年12月，高盛集团成为日本三洋集团金融部门Sanyo Electric Credit 的最大股东。一个月后，高盛集团投资了三洋电机。同年高盛集团投资大阪主题公园，十年后将其股份出售给康卡斯特NBC环球。

2007年，高盛集团担任ICICI Bank Limited49亿美元股票发行的经办人，这是印度发行人历史上规模最大的股票发行。高盛集团为中国工商银行 (ICBC)2007年收购南非标准银行20%的股份提供咨询服务。

2010年，高盛集团担任联合全球协调人和联合账簿管理人，负责控制AIG旗下友邦保险集团 (AIA Group) 205 亿美元的首次公开募股和有效私有化，友邦保险集团 (AIA Group) 集团是亚洲最大、历史最久远的人寿保险公司之一。

2010年04月16日，华尔街传出重磅消息，美国证券交易委员会（SEC）正式指控美国高盛集团（GS）涉嫌欺诈投资者。

2015年，高盛集团担任日本邮政控股、日本邮政银行和日本邮政保险三者首次公开募股的联席全球协调人和联席账簿管理人，这是2015年最大规模的IPO，总额近120亿美元。

2017年，高盛集团成为东芝公司6000亿日元（53.5亿美元）私募的独家代理，筹集了东芝需要的资金，以避免在东京证券交易所退市。同年，随着杂货连锁店成为全球最大在线零售商的一部分，高盛集团为亚马逊以137亿美元收购Whole Foods提供咨询服务。高盛集团还为此次收购提供过渡资金。

2022年9月消息，高盛集团正准备开始实施近年来最大的一轮裁员。

2023年6月24日，彭博报道，高盛集团已开始在全球范围内裁减董事总经理，约125名董事总经理将失去工作，其中一部分人来自于投资银行部门。

投资交易

以上参考资料：

违规处罚

2022年，美国证券交易委员会(SEC)对高盛(GS.US)旗下的高盛资产管理公司(GSAM)提出指控，控告高盛资产管理公司（GSAM）在ESG投资方面上误导客户，称其两个共同资金和一个单独管理的账户未能遵守ESG投资的相关程序和政策。高盛资产管理公司（GSAM）同意接受400万美元的罚款解决控告。美国证券交易委员会（SEC）发现，高盛投资团队从2017年4月到2020年2月，在证券ESG研究的选择和监控上存在多个程序和政策的失误。对高盛资产管理公司（GSAM）ESG的民意调查被美国证券交易委员会（SEC）首次曝光，最终高盛资产管理公司（GSAM）同意接受罚款，但拒绝承认美国证券交易委员会（SEC）的调查结果。

2023年4月，高盛集团被华尔街的自筹资金监管机构金融业监管局(FINRA)处以300万美元罚款。美国金融业监管局(FINRA)表示，高盛集团从2015年10月到2018年4月，将6000万笔卖空订单(总计超过140亿股)错误标记为“多头”销售，其中实行了800万份订单，总计超过10亿股。

2023年4月，高盛集团因违反指数掉期交易相关标准，支付1500万美元的民事罚款。美国商品期货交易委员会（CFTC）表示，高盛集团在2015年和2016年未能对客户的“当日”掉期交易进行必要的披露，双方就违反指数掉期交易相关标准的指控达成和解。美国商品期货交易委员会（CFTC）的执法主任伊恩•麦利金在声明中说，制定商业行为标准的目的是促进掉期市场的透明度和公平性，而高盛集团的做法违背了这一原则，因此高盛集团必须受到惩罚并公开道歉。

争议事件

2023年8月21日下午，一张关于高盛的文字截图在社交圈流传，图中文字显示：“高盛（中国）办公室，所有人及所有电子设备被带走！10辆大巴呼啸而过，颇为壮观。”两名高盛上海的员工表示，今日正常工作、开会，并无异常。

企业文化

根据高盛集团官网显示集团以服务思想为核心，高效率为客户、股东和社区争取优异业绩并带来优越的回报，目标取得客户信任并超出他们的预期。高盛集团强调质量、创新、客户服务和稳妥经营。高盛公司同时注重员工的发展，激励他们创造新的想法和机会。高盛集团坚持客户利益至上，尽力预测不断变化的客户需求，并致力于发展新的服务去满足这些需求。

社会责任

慈善活动

1999年，高盛集团成立高盛基金会，高盛集团从公司首次公开募股的收益中拿出2亿美元来资助高盛基金会。高盛基金会立志提高全球年轻人的学习成绩和终身生产力。随着时间的发展，高盛基金会持续优化。

2006年，高盛集团拟定并发起了一项旨在拯救世界上数百万最贫困儿童生命的计划，最终创立了国际免疫融资基金 (IFFIm)。高盛集团发行10亿美元债券，通过改善卫生条件和增加疫苗接种机会来保护儿童不受疾病伤害。

2007年，高盛集团为了继承公司长期以来的慈善传统，成立了一项捐助者建议基金Goldman Sachs Gives，即高盛捐赠基金。高盛集团通过该基金和公司现任和退休的高级员工共同努力，向符合条件的非营利组织推荐赠款。自成立以来，高盛捐赠已提供超过15亿美元的赠款，并与全球90个国家的6,000个非营利组织合作。通过高盛捐赠基金，高盛集团为叙利亚难民危机、儿童脑癌研究和美国城市地区服务不足的年轻人提供暑假就业机会，为亚洲的社会福利项目以及全球创新小额信贷平台等事业提供了支持。

2012年10月，桑迪飓风淹没了纽约市街道，扰乱市场并破坏了周边社区。高盛集团 (Goldman Sachs) 通过公司的Community TeamWorks 计划为其提供1,000万美元，支持恢复1,200多名员工的工作。同年高盛集团与纽约市和彭博慈善基金会合作，这笔960万美元的贷款，旨在降低赖克斯岛被监禁青少年的累犯率。

教  育

1993年，高盛集团在公司纽约总部开设第一家现场托儿中心，为在职父母提供重要帮助。1993年后备家属护理计划向所有身为合法父母和监护人的纽约员工开放，为3个月到12岁的儿童提供护理。2003年伦敦和2004年泽西城开设了备用托儿中心。随后，2009年在东京、2011年在班加罗尔和2017年在盐湖城开设了全日制托儿中心。到2016年，班加罗尔托儿中心的容量增加了两倍，使其成为印度质量和容量最高的企业托儿所之一。

集团荣誉

以上参考资料来源于：

注释

指领头，带头；多方合作共事时，由一方负责联系和组织各方协同工作。https://pic.xncsb.cn/baike/hb5wmo3sp4n.png src="data:image/svg+xml;base64,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" alt="外链"/>